포스코케미칼 주가 전망 기업분석(+투자포인트, 목표주가)

1. 기업개요

포스코케미칼의 주요 사업은 이차전지소재, 첨단화학소재, 산업기초소재로 이차전지용 양극재와 음금재, 탄소소재 원료와 제품, 내화물과 생석회 등을 제조, 판매하고 있다. 또한 포스코케미칼은 이차전지소재 분야에서 포스코 그룹의 리튬, 니켈 등 원료, 이차전지소재연구센터 등 R&D 인프라, 글로벌 마케팅 네트워크를 연계해 사업 경쟁력을 높여 나가고 있다.

2. 최근 주가 흐름

3. 기업실적

1. 시가총액 : 10조 9,998억
2. 시가총액순위 : 코스피 38위
3. 21년 2분기 매출액 : 4,800억
4. 21년 2분기 영업이익 : 356억
5. 21년 2분기 순이익 : 339억

 

4. 증권사 투자포인트

- 양극재의 2021년 매출액은 7,242억 원, 음금재는 2,122억 원을 전망
- 2030년까지 양극재 40만 톤, 음극재 26만 톤의 생산능력을 확보할 계획으로 하반기 구체적인 투자 계획 발표 예상
- 포스코 그룹 차원의 2차 전지 소재 사업 매출 목표는 2030년까지 23조 원으로 수직 계열화 측면에서 계열사와의 시너지 창출이 가장 매력적인 투자 포인트
- 2023년 기준으로도 PER 60배에 육박하는 높은 Valuation은 다소 부담스럽기에 긴 호흡에서의 접근 권고
- 올 하반기는 포스코케미칼의 지분법 대상인 피엠씨텍의 실적 호조도 기대

5. 포스코케미칼 회사소개

이차전지소재(Battery Materials)

이차전지는 리튬(Li) 이온이 양극(+)과 음극(-) 사이를 이동하면서 전기를 발생시키는 원리로 작동한다. 충전을 통해 여러 차례 재사용이 가능하여 전기차(EV)를 비롯한 친환경 모빌리티, IT 기기와 다양한 생활가전의 에너지원으로 쓰인다.
이차전지는 양극재, 음극재, 전해액, 분리막의 4대 요소로 이루어지며, 포스코케미칼은 가장 중요한 핵심소재인 양극재와 음극재를 생산해 글로벌 시장에 공급하고 있다. 포스코케미칼은 국내 유일 양·음금재 동시 생산 및 연구역량을 바탕으로 양산능력 확대, 원료 밸류체인 완성, 차세대 소재 R&D를 통해 글로벌 시장 톱티어로 성장해 나가고자 한다.

첨단화학소재(Advanced chemical materials)

포스코케미칼은 코크스 생산과정에서 발생하는 코크스오븐가스(COG, Coke Oven Gas)와 탄소기반 부산물을 순도 높게 정제해 콜타르, 조경유와 같은 화학원료를 생산하고 있다.
또한 이를 기반으로 침상코크스, 피치코크스 등의 고부가가치 첨단소재의 국산화를 추진하고 양산체제를 구축해 산업 전반에 꼭 필요한 소재를 안정적으로 공급하고 있다.

산업기초소재(Industrial basic materials)

산업 설비의 필수 소재인 내화물과 고품위 생석회를 공급함으로써 철강을 비롯한 산업의 근간을 만들어 내고 있다.
또한 포스코 철강사업의 오랜 파트너로 쌓아온 경쟁력을 바탕으로 석유화학과 에너지 플랜트 등으로도 사업 영역을 넓혀 나가고 있다.

6. 증권사 목표주가

- 한양증권 목표주가 190,000원
- 대신증권 목표주가 190,000원
- IBK투자증권 목표주가 190,000원
- 교보증권 목표주가 170,000원

7. 투자자별 매매동향

8. 최근이슈

포스코케미칼 음극재 공장에 태양광 패널 설치

포스코케미칼, 음극재 공장에 태양광 패널 설치…재생에너지 사용 확대

포스코케미칼 양극재 수익성 확대 전망

"포스코케미칼, 양극재 수익성 확대 전망"

본 글은
전자공시와 증권사 리포트 등을 참고하여 요약정리하였습니다.
회사의 개략적인 내용이니 투자하시기 전 회사의 재무 상태 및 사업내용 등을 다시 한번 확인하시고 투자하시기를 당부드립니다. 주린이의 기업분석일 뿐, 투자 추천이 아닙니다.